$500 млн «ЛенспецСМУ» надеется привлечь на IPO

По данным источника, компания рассчитывает привлечь в результате размещения до $500 млн, пишет РБК daily. Технически компания будет готова к размещению к середине 2011 года, выход будет зависеть от текущей ситуации на рынке. В 2008 году холдинг планировал продать 10—15% акций, но в декабре 2009 года было заявлено о намерении выставить на продажу 25—30% акций и привлечь $300 млн. Размещение пройдет на Лондонской бирже. Оценочные комиссии в 2009 году оценили капитализацию холдинга в $1 млрд. По итогам 2009 года «Эталон-ЛенспецСМУ» занимал 20% петербургского строительного рынка. Главный экономист УК «Финам Менеджмент» Александр Осин считает, что продать 25—30% акций за $500 млн вполне реально. Среди потенциальных приобретателей акций г-н Осин называет частных иностранных и российских инвесторов, хедж-фонды. Менее вероятна покупка банками, которые и так держат довольно большую позицию на рынке недвижимости. Аналитик ИК «Энергокапитал» Александр Игнатюк отмечает, что ранее заявленная сумма в $250—300 млн. за пакет выглядит более обоснованной. «Пока окончательно не ясно, какая доля акций компаний будет размещаться посредством IPO, кроме того, «ЛенспецСМУ» в настоящий момент не имеет достаточного портфеля новых проектов, подкрепленного стабильным качественным денежным потоком, чтобы повышать таргет по цене сразу на 67%», — считает он.